Yield Protocol Là Gì? Tổng Quan Về Tiền Điện Tử Yield Protocol

Yield Protocol là gì? Yield Protocol là giao thức DeFi được xây dựng và phát triển trên Ethereum. Giao thức cho phép người dùng vay và cho vay với lãi suất cố định. Dự án đang hỗ trợ cho cả mạng lưới Ethereum và Arbitrum.

Để tránh nhầm lẫn thì bạn cần lưu ý rằng đây là dự án làm về mảng Lending, Borrow và chưa có Token. Còn có một dự án cùng tên với mã Token là YIELD thì thuộc mảng Yield Aggregator.

Để hiểu rõ bài viết này hơn, bạn có thể tham khảo bài Notional Finance tại đây.

Yield Protocol Là Gì?

Yield Protocol là giao thức cho phép người dùng đi vay và cho vay với lãi suất cố định có kỳ hạn. Hoạt động vay và cho vay trên giao thức thông qua tài sản fyTokens. ETH, DAI, USDC, FRAX là tài sản được chấp nhận trên giao thức.

Cơ Chế Hoạt Động

Lending

Để cho vay với lãi suất cố định, người cho vay chỉ cần mua fyTokens với mức chiết khấu so với mệnh giá của chúng. Khoản chiết khấu bạn nhận được tương đương với lãi suất bạn nhận được sau kỳ hạn đã chọn. Người cho vay cũng có thể rút tài sản trước kỳ hạn mà không bị phạt.

Ví dụ

Nếu ngày 31 tháng 9 năm 2021, người cho vay mua 100 fyDAI đáo hạn vào tháng 12 năm 2021 với giá 98,8 DAI đó là tỉ lệ trao đổi đã cộng vào 5% APR mà người cho vay sẽ nhận được sau khi đáo hạn. Cho đến khi đáo hạn, người cho vay đổi 100 fyDAI để nhận 100DAI. Người cho vay cũng có thể thoát vị thế cho vay sớm bằng cách bán fyDAI của mình để lấy tài sản cơ bản. Vì fyDAI được giao dịch tự do nên những thay đổi về lãi suất có thể ảnh hưởng đến số lượng tài sản cơ bản nhận được khi quy đổi sớm.

Borrowing

Để vay, Người vay gửi tài sản thế chấp vào giao thức và đúc fyTokens mới dựa trên tài sản thế chấp. Người vay tiếp tục bán fyTokens để lấy mã thông báo cơ bản và khóa tỷ lệ vay. Yield Protocol có một trình tạo lập thị trường tự động (AMM) được tích hợp sẵn có tên là YieldSpace để cho phép trao fyToken trong Pool hiệu quả.

Khi đáo hạn, người vay phải trả nợ để lấy lại tài sản thế chấp. Tất nhiên, cũng có thể trả nợ sớm hơn thời hạn bằng cách trả lại fyTokens đã rút. Sau khi đáo hạn, nếu người vay không đóng vị thế vay, lãi suất thả nổi sẽ được tính để giữ vị thế mở.

Ví dụ: vay DAI bằng thế chấp ETH (giả sử giá ETH là $400)

1.Người vay gửi 0,5 ETH tài sản thế chấp (trị giá 200 đô la) vào hệ thống. Điều này cho phép vay tới 132 fyDAI với bất kỳ kỳ hạn nào có sẵn.

2.Bạn quyết định vay 100 fyDAI vào ngày 31 tháng 9 năm 2022 (fyDAI sẽ hết hạn vào ngày 31 tháng 12 năm 2022).

3.Người vay đổi fyDAI trong Pool với giá 98,79 DAI. Thực tế, đã vay 98,79 DAI hôm nay và có khoản nợ 100 DAI sẽ đáo hạn sau 3 tháng. Nói cách khác là người vay đã vay ở mức 5% APR.

4.Sau khi đáo hạn vào ngày 31 tháng 12 năm 2022, người vay có thể quay lại và thanh toán khoản nợ 100 DAI cũng như nhận lại tài sản thế chấp của mình.

Liquidity

Trên Yield Protocol, thanh khoản được thêm vào Pool là một cặp gồm tài sản cơ bản và fyToken (ví dụ DAI/fyDAI). Và tài sản được hỗ trợ trong Pool để vay và cho vay là USDC, DAI. Người thêm thanh khoản vào Pool sẽ nhận được phí từ hoạt động vay và cho vay. Trong Pool thanh khoản luôn có nhiều fyToken hơn tài sản cơ bản để lãi suất luôn dương. Lãi suất sẽ được tính dựa vào lượng tài sản cơ bản và fyToken có trong Pool.

Core Team

Alberto Cuesta Cañada: Co-Founder | Technical Lead

Ông là Kỹ sư khoa học máy tính và trí tuệ nhân tạo tốt nghiệp tại trường Universitat Politecnica de Valencia.
Sau khi ra trường, ông bắt đầu làm tại Instituto Tecnologico de Informatica với công việc Researcher, Developer and Administrator. Sau đó, ông trở thành Founder của Cygnus Web Design, xây dựng được hơn 10 trang web cho các doanh nghiệp nhỏ. Tiếp đó ông đã có khoảng thời gian dài làm cho các công ty như Royal Bank of Scotland, Excelian, ANZ, Regional Liaison, Blockchain Architect, Tech HQ, AllianceBlock, OpenZeppelin, Blockchain Expert.
Vào năm 2020 ông và Allan Niemerg thành lập Yield Protocol. Ông chịu trách nhiệm thiết kế và triển khai hợp đồng thông minh với tư cách là Kỹ sư trưởng của Yield.

Allan Niemerg: Co-Founder

Ônh đã từng học tại University of Illinois Urbana-Champaign và Chicago-Kent College of Law, Illinois Institute of Technology.
Sau khi học xong, ông bắt đầu làm việc tại Niemerg Patent Law với chức vụ Principal.
Tiếp đó ông trải qua quá trình làm việc tại một số công ty như BrightEdge Solar, Cardinal IP, Richards Patent Law, DRW/Cumberland Mining, DRW/Cumberland, bloXroute Labs.
Năm 2020 ông đã cùng cộng sự của mình thành lập Yield protocol và hoạt động cho đến nay.

Bruce Donovan: Lead Front-End Engineer

Ông học tại Rhodes University, thành công lấy bằng Cử nhân và Thạc sĩ ngành khoa học và quản lý thủy sản.
Sau khi ra trường ông bắt đầu làm việc tại African Environmental Observation Network với các công việc Research Internship, Research/General Contract, Junior Systems Engineer.
Tiếp đó, ông làm Product Manager tại 4Di Technologies gần 2 năm, Sales Director and Business Development tại ESET East Africa gần 2 năm.
Tháng 04/2020, ông bắt đầu làm việc cho Yield Protocol cho đến nay.

Investors

23/06/2021: Vòng Seed huy động thành công $10M được dẫn đầu bởi Paradigm và một số quỹ như Framework Ventures, Symbolic Capital Partners, CMS Holdings, Variant, DeFi Alliance.

Tokenomics

Updating…

Sàn Giao Dịch

Updating…

Kênh Thông Tin Của Yield Protocol

Trang Web: https://yieldprotocol.com/
Twitter: https://twitter.com/yield
Medium: https://medium.com/yield-protocol
Discord: https://discord.gg/JAFfDj5

Tổng Kết

Yield Protocol cũng mang lại giải pháp cho vấn đề lãi suất cố định trên DeFi. Nhưng dự án chưa thực sự được cộng đồng chú ý đến và vấp phải sự cạnh tranh từ Notional.

Như vậy, mình đã trả lời cho câu hỏi Yield Protocol là gì? tổng quan về tiền điện tử Yield Protocol. Hy vọng bài viết cung cấp cho bạn nhiều kiến thức hữu ích.