VMEX Finance nền tảng Lending và borrowing phi tập trung. Một thị trường thanh khoản độc lập, được tạo nên từ một nhóm tài sản. Người dùng có thể tham gia với tư cách là người cho vay hoặc đi vay.
Vậy VMEX Finance có gì nổi bật so với các nền tảng Lending và borrowing hiện có trên thị trường? Hãy cùng Hak Research tìm hiểu nhé.
Đọc thêm các bài viết về dự án Lending & Borrowing dưới đây để hiểu thêm về VMEX Finance:
VMEX Finance Là Gì?
VMEX Finance là một nền tảng Lending & Borrowing được xây dựng và phát triển trên hệ sinh thái Ethereum. VMEX cung cấp cho người dùng các Pool độc lập, được tạo nên từ loại tài sản có mức độ rủi ro khác nhau. Nơi người dùng có thể tham gia là người cho vay hoặc đi vay bằng cách bảo đảm tài sản.
Ngoài ra, VMEX Finance cũng là một nền tảng Yield Farming khi cho phép người dùng tối ưu hóa lợi nhuận với các token và LP token trên nền tảng của Curve Finance hoặc Convex Finance.
Sự Khác Biệt Của VMEX Finance
VMEX giúp người dùng nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, giao thức sử dụng cấu trúc phân nhóm để hỗ trợ hiệu quả.
- Cho vay và vay đối với các loại tài sản có các mức độ rủi ro khác nhau.
- Việc triển khai các đợt cho vay được kiểm soát một cách chặt chẽ hoặc hoàn toàn tự do.
Giao thức VMEX được ví như một "Nhà máy phân phối" kết hợp với VMEX DAO quản lý các khung rủi ro khác nhau. Thông qua DAO các tài sản thế chấp/cho vay được phê duyệt và thiết lập các thông số rủi ro.
Các nhóm cho vay được tạo và quản lý hoàn toàn bởi DAO. Nhóm tài sản được VMEX chia ra làm 2 mức độ: mức độ rủi ro thấp và mức độ rửi ro cao.
VMEX Finance được xây dựng để tối đa hóa lợi nhuận cho một số hoạt động như cung cấp thanh khoảng trên Curve hay tham gia staking trên Convex Finance và nhận về các phần thưởng là CRV và CVX. CRV và CVX rewards tự động gộp lại thành mã thông báo LP.
Các chiến lược được triển khai trên VMEX:
- ETH + stETH Curve LP
- FRAX + USDC Curve LP
- FRAX + 3Crv Curve LP
- Tricrypto2 Curve LP
- 3Pool Curve LP
- CVX
Lending
Thông qua VMEX, người dùng có thể gửi bất kỳ tài sản cho vay nào được phê duyệt vào pool cho vay, được phân chia thành các tài sản có mức rủi ro khác nhau, với các mức APY cao hơn hoặc thấp hơn, tùy thuộc vào hồ sơ rủi ro của người cho vay.
Người vay lựa chọn vay có bảo hiểm hoặc không có bảo hiểm thông qua cơ chế bảo hiểm của VMEX. Mức APY được trả cho bảo hiểm của người vay sẽ được trích lại từ APY của gói cho vay.
Khi người cho vay gửi tài sản vào nhóm thanh khoản VMEX, họ sẽ nhận được vTokens (không bảo hiểm) hoặc ivTokens (vTokens được bảo hiểm), đây là nhưng token ERC 20 có lợi nhuận. Chủ sở hữu vTokens sẽ nhận được thu nhập liên tục từ APY mà người vay phải trả cho các khoản vay của họ. Nếu người cho vay nắm giữ ivTokens, họ sẽ nhận được thu nhập liên tục từ lãi suất mà người vay phải trả cho khoản vay của họ trừ đi mức APY đã trả cho bảo hiểm.
Người cho vay có thể rút vTokens và ivTokens của họ bất cứ lúc nào, miễn là có đủ thanh khoản để rút (tài sản chưa được vay).
Borrow
Tài sản được dùng làm tài sản thế chấp được quản lý bởi VMEX Finance và tất cả các tài sản thế chấp được quản lý độc lập với tài sản gửi vào Pool.
Mỗi tài sản sẽ được cung cấp một điểm rủi ro (Tiêu chí đánh giá rủi ro) và các thông số rủi ro cụ thể của tài sản được chỉ định (chẳng hạn như LTV, mốc thanh lý,...).
Khi người dùng vay dựa trên tài sản thế chấp của họ, họ sẽ được phát hành mã thông báo nợ không thể chuyển nhượng. Các mã thông báo này được đúc khi người dùng vay và đốt khi khoản vay được hoàn trả.
Quản lý rủi ro và mô hình lãi suất
VMEX sẽ chủ động theo dõi rủi ro của tất cả các tài sản niêm yết và các đợt cho vay theo thời gian thực, thông qua bảng điều khiển quản lý rủi ro. Bảng điều khiển quản lý rủi ro sẽ được hiển thị công khai trên trang web VMEX, cho phép người dùng giao thức xem mức độ rủi ro của các đợt có sẵn. Thông qua các tiêu chí đánh giá rủi ro tài sản, tài sản được di chuyển giữa các đợt được VMEX quản lý hoặc bị thanh lý.
APY của một người đi vay nhất định sẽ thay đổi dựa trên tài sản họ đang vay và việc sử dụng tài sản cho vay trong đợt.
Bảo hiểm
Người dùng deposit tài sản vào VMEX phải chọn mức tham gia bảo hiểm, một phần phí người dùng tham gia bảo hiểm được trả cho người tham gia stake tài sản trên VMEX. Việc tham gia bảo hiểm giúp người dùng được bảo đảm tài sản và hạn chế rủi ro khi tham gia stake tài sản trên VMEX.
VMEX khuyến khích người dùng deposit VMEX, USDC và ETH vào mô đun của hợp đồng thông minh bảo hiểm. Stake vào mô đun bảo hiểm được tách biệt thành các thành các nhóm bảo hiểm riêng biệt tương ứng với các lần người dùng gửi vào.
Khi người dùng deposit tài sản vào các đợt cho vay nhất định, VMEX sẽ đưa ra 2 mức APY riêng biệt: APY được bảo hiểm và APY không được bảo hiểm, đồng thời họ sẽ nhận được token đại diện là ivToken. Nếu APY của người dùng deposit tài sản bị âm (APY đi vay thấp hơn APY bảo hiểm trả), họ sẽ bị xóa khỏi vị trí bảo hiểm bằng cách trả hết số tiền họ nợ cho bảo hiểm tính đến thời điểm đó.
Trong trường hợp rủi ro, VMEX, USDC và ETH sẽ được bán đấu giá theo tỷ lệ để bù đắp cho sự thiếu hụt tài sản.
Thanh lý
Khi tài sản thế chấp giảm dưới 1 thì thanh lý xảy ra. Có 2 mức để thanh lý xảy ra:
- Tài sản thế chấp giảm so với tài sản đi vay.
- Tài sản đi vay tăng so với tài sản thế chấp.
Lộ trình phát triển
Updating ...
Core Team
Updating ...
Investor
Updating ...
Tokenomic
Update ...
Token Use Case
- Mã token: VMEX
- Chức năng: Governance và Utility
- Use tham gia stake token VMEX sẽ được cấp số điểm nhân lên dựa trên tài sản stake. Thời gian stake càng lâu use càng nhận được nhiều VMEX token.
- Số lượng VMEX token phát hành ra thị trường căn cứ vào lượng doanh thu của thị trường. Ngoài ra DAO cũng sử dụng một phần kinh phí để mua lại VMEX và phân phối.
Sàn Giao Dịch
Update ...
Kênh Thông Tin Dự Án
- Website: https://vmex.finance/
- Twitter: https://twitter.com/vmexfinance
- Discord: https://discord.gg/8eqq3V2aT9
Tổng Kết
VMEX Finance là nền tảng Lending và Borrowing phi tập trung, được quản lý bởi DAO. VMEX giúp người dùng tối đa hóa lợi nhuận trên tài sản của họ. Giao thức chia ra các đợt cho vay với các mức APY khác nhau cho người dùng lựa chọn và có mô hình bảo hiểm nhằm nhằm hạn chế rủi ro cho người dùng khi tham gia vào giao thức.
Bài viết nhằm giúp người đọc có thêm góc nhìn về nền tảng Lending và Borrowing trên VMEX Finance.
💁 Disclaimer: Bài viết chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là lời khuyên đầu tư. Thị trường crypto luôn tiềm ẩn nhiều rủi ro nên hãy tìm hiểu thật kĩ trước khi có quyết định mua bán.
